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Exprimé par l’intelligence artificielle.
AMSTERDAM – Le système financier mondial a besoin d’un « ajustement massif » pour faire face à des taux d’intérêt plus élevés, et les règles clés devront être revues, selon un régulateur mondial de premier plan.
Klaas Knot, président du Conseil de stabilité financière, un organisme international de normalisation, a déclaré à POLITICO que la hausse des taux d’intérêt alimentait les problèmes de plusieurs banques régionales américaines et que des pertes similaires pourraient se produire ailleurs.
« La vitesse à laquelle les taux d’intérêt ont changé, cela implique bien sûr un ajustement massif du système financier », a déclaré le Néerlandais dans une interview depuis son bureau d’Amsterdam. Il a ajouté qu’il n’était pas clair exactement où ces pertes seraient.
« Dans de très nombreux endroits du système financier, cet ajustement se déroulera bien car il a été bien anticipé et bien géré. Mais l’histoire nous enseigne que ce n’est pas toujours le cas partout.
L’avertissement de problèmes potentiels à venir fait écho aux craintes d’autres responsables mondiaux et intervient après que la faillite de la Silicon Valley Bank, un prêteur de 200 milliards de dollars au secteur de la technologie, a déclenché une contagion dans les banques régionales américaines. La panique du marché qui a suivi a contribué à faire chuter le Credit Suisse en Europe, obligeant le gouvernement suisse à fusionner à la hâte le prêteur avec UBS.
Tout effet domino peut avoir d’énormes répercussions sur l’économie, les entreprises et les ménages.
« Nous avons vu l’impact de l’évolution rapide des taux d’intérêt se manifester dans le deuxième niveau des banques régionales américaines », a déclaré Knot. « Mais je serais très surpris si c’était le seul sous-secteur du système financier où vous auriez un impact significatif.
Malgré la tourmente, Knot a déclaré qu’il était plus préoccupé par les risques cachés dans les « non-banques » – un terme qui englobe les fonds d’investissement, les assureurs, le capital-investissement, les fonds de pension et les fonds spéculatifs – où les autorités ont moins de visibilité sur les pertes cachées.
« S’ils sont cachés pendant une très longue période, le problème devient parfois si important qu’il ne devient visible ou visible que lorsqu’il est trop important pour être traité », a-t-il déclaré.
Le patron du FSB a souligné les acteurs financiers qui ont pris le mauvais côté d’un pari sur les taux d’intérêt et qui pourraient maintenant subir des pertes. « J’espère, bien sûr, que cela est bien réparti dans le secteur financier », a-t-il déclaré. « Ce qui nous inquiète, ce sont les concentrations spécifiques de ce risque. »
En particulier, a-t-il dit, ces pertes pourraient être…
